Сумма на счёте не меняется, а купить на неё можно с каждым годом меньше. Это и есть «инфляция денег»: деньги те же, покупательная способность другая. В этой статье только расчёт и примеры: как посчитать, сколько сегодняшних рублей останется от суммы через несколько лет и сколько понадобится номинальных рублей, чтобы купить то же самое. Теория инфляции разобрана в статье что такое инфляция, здесь она не повторяется.
Материал объясняет расчёт обесценения и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ставки инфляции 5 % и 8 % годовых — условные сценарии для примеров, а не прогноз. Мы не называем бумаги и продукты и не обещаем защиты от инфляции. Доходность вложений не определена заранее, и часть вложенных денег можно потерять.
Что такое покупательная способность
Покупательная способность — это количество товаров и услуг, которое можно купить на определённую сумму. Если цены растут, на те же деньги покупается меньше, и покупательная способность падает. Проще всего представить это так: 100 000 ₽ сегодня и 100 000 ₽ через десять лет — не одинаковые деньги по тому, что на них можно приобрести.
Две формулы
Пусть инфляция составляет i в год (например, 5 % — это i = 0,05), а срок — n лет. Нужны две формулы.
Сколько «сегодняшних» рублей будет стоить сумма через n лет:
покупательная способность = сумма / (1 + i)^n
Сколько номинальных рублей понадобится, чтобы купить то же самое:
нужная сумма = сумма × (1 + i)^n
Обе формулы считают инфляцию сложным образом: рост цен каждого года прибавляется к уже выросшим ценам, поэтому за много лет накапливается заметный эффект. Посмотреть, как работает сложный процент, можно в калькуляторе сложного процента.
Расчёт для 100 000 ₽
Возьмём 100 000 ₽ и два условных сценария инфляции: 5 % и 8 % годовых. Это не прогнозы, а иллюстрации.
| Срок | Инфляция | Покупательная способность 100 000 ₽ | Нужно номинальных рублей |
|---|---|---|---|
| 5 лет | 5 % | 78 352,62 ₽ | 127 628,16 ₽ |
| 10 лет | 5 % | 61 391,33 ₽ | 162 889,46 ₽ |
| 20 лет | 5 % | 37 688,95 ₽ | 265 329,77 ₽ |
| 5 лет | 8 % | 68 058,32 ₽ | 146 932,81 ₽ |
| 10 лет | 8 % | 46 319,35 ₽ | 215 892,50 ₽ |
| 20 лет | 8 % | 21 454,82 ₽ | 466 095,71 ₽ |
Как читать таблицу. Первая строка: при условной инфляции 5 % в год через 5 лет 100 000 ₽ по покупательной способности будут равны примерно 78 352,62 сегодняшним рублям, а чтобы купить то, что сегодня стоит 100 000 ₽, потребуется 127 628,16 ₽. Чем выше инфляция и дольше срок, тем сильнее разрыв: за 20 лет при 8 % покупательная способность падает до 21 454,82 ₽.
Последствия
Сбережения без дохода. Деньги, которые лежат и не приносят дохода, теряют покупательную способность каждый год. Сама сумма при этом не меняется, поэтому потери не видны на счёте, и в этом коварство. Чтобы понять, сохраняете ли вы покупательную способность, сравнивайте доход от денег с инфляцией; доходность после инфляции — то, что остаётся сверх роста цен.
Подушка безопасности. Подушка считается в расходах месяца. Если расходы растут, сумма, которая покрывала полгода, через несколько лет покроет меньше. Подушку нужно пересматривать; как оценить рост именно своих расходов — в статье про личную инфляцию.
Финансовые цели. Цель «накопить 1 000 000 ₽ через десять лет» нужно перевести в цену будущего: миллион номинальных рублей через десять лет купит меньше, чем миллион сегодня. Как ставить цели с учётом этого — в статье про финансовые цели.
Ранняя пенсия (FIRE). Капитал для ранней пенсии считают в сегодняшних рублях, а доходность берут после инфляции, иначе расчёт нереалистичен. Подробнее — в статье сколько нужно капитала.
Как пользоваться расчётом
- Определите сумму, срок и условный сценарий инфляции. Лучше посчитать два-три сценария, чем один.
- Посчитайте по обеим формулам: сколько сегодняшних рублей останется и сколько номинальных понадобится.
- Сравните с доходом от ваших денег и сделайте вывод: сохраняется ли покупательная способность.
- Пересчитайте через год с новыми данными.
Частые ошибки
- Считают инфляцию простым процентом. Умножают ставку на число лет, а нужно возводить в степень: эффект накапливается.
- Сравнивают номинальные суммы через годы. Миллион сегодня и миллион через двадцать лет — разные деньги по покупательной способности.
- Берут один сценарий как факт. Условные 5 % или 8 % — иллюстрации, а не прогнозы.
- Забывают, что личная инфляция может отличаться от официальной. Свою корзину нужно смотреть отдельно.
Короткий вывод
Покупательная способность денег падает с ростом цен, и это можно посчитать двумя формулами: сумма, делённая на (1 + i)^n, показывает, сколько сегодняшних рублей останется, а сумма, умноженная на (1 + i)^n, — сколько номинальных рублей понадобится. Считайте цели, подушку и капитал в сегодняшних рублях и сравнивайте доход от денег с инфляцией, а не с нулём.
Посчитайте самиКапитал для ранней пенсииСколько капитала нужно, чтобы жить на доход от него при выбранной ставке изъятия, и через сколько лет он накопится.
